خطر بزرگ شدن سریع بانک های خصوصی
مدیریت درست دینامیک رشد یک نکته کلیدی در موفقیت شرکت های تازه تاسیس است. وقتی هم از مدیریت رشد صحبت می کنیم منظورمان بیش از آن که متوجه افزایش سرعت رشد باشد معطوف به "کاهش" سرعت رشد در مقاطع مشخص و پایدارسازی این رشد است. ادبیات و تجربه های خود من پر است از مثال های عینی از شرکت هایی که به سرعت رشد کردند و چون رشدشان بر پایه محکمی نبود به طرز بدی ضربه خوردند یا حتی نابود شدند. مدیران البته باید خویشتن داری زیادی داشته باشند که با دست خودشان سرعت رشد سازمان شان را کنترل کنند تا در درازمدت از نتایج آن بهره مند شوند.
بانک پارسیان در این چند ساله خوب درخشیده است. طالبی مدیرعامل بانک روش تهاجمی را برای جذب هر چه بیش تر سپرده ها انتخاب کرده و توانسته گردش مالی بانک خودش را به طرز واضحی در سطحی بالاتر از بانک های دیگر قرار دهد. الان گردش مالی پارسیان به رقم میلیارد دلاری رسیده (دقیقا نمی دانم چند میلیارد دلار ولی آخرین خبرم پنج میلیارد دلار بود که با تخمین من از طریق رقم پاداش قانونی برای هیات مدیره نیز سازگار است) که بخش مهمی از آن مدیون پیش نهاد نرخ بهره مناسب به سپرده گذاران و تبلیغات گسترده حول آن بوده است. تا این جا مشکلی نیست ولی مشکل ممکن است از آن جایی آغاز شود که یا اقتصاد کشور به رکود بدی بخورد و یا بانک در حدی بیش از ظرفیت طرف تقاضا برای منابع مالی از طرف سپرده گذاران پول جذب کند. این پول ها برای پارسیان تعهد پرداخت سود و اصل پول را در میان مدت و بلندمدت ایجاد می کند که اینرسی قوی هم دارد منتها نکته اش در این است که این اینرسی به آرامی و در طول زمان شکل می گیرد. تا این زمان وام های ماشین و مسکن تقاضای کافی برای بانک ایجاد کرده بود ولی معلوم نیست که اگر رشد بانک ادامه یابد این تقاضا هم با همین نرخ رشد کند. البته یک راه معقول این است که در این شرایط بانک پارسیان خود راسا وارد سرمایه گذاری در پروژه ها یا حتی بازار مالی شود ولی این کار از یک سو مستلزم درگیر کردن بخشی از نقدینگی بانک در پروژه های با بازده بلند مدت است و از سوی دیگر نیاز به متخصصان ورزیده ای دارد که قادر به ارزیابی فرصت های تجاری و انتخاب آن ها باشند. کشور ما از حیث وجود چنین متخصصانی و نیز دانش مدیریت کردن آن ها بسیار فقیر است.
اگر بانک پارسیان فرو بریزد ضربه بسیار مهلکی به اقتصاد ایران وارد می شود. ورشکست شدن یک بانک خصوصی مهم به مردم علامت منفی از قابلیت اعتماد این نوع بانک ها را می دهد و ممکن است آن ها را ترغیب به بیرون کشیده سپرده های خود از بانک ها کند. می دانید که بانک ها سپرده ها را در پروژه هایی درگیر می کنند که لزوما قابلیت نقد شدگی سریع ندارند و لذا اگر سیل تقاضا برای بیرون کشیدن پول ها سرازیر شود و پاسخ داده نشود اثر بهمنی شدیدی به وجود می آید که به شکل دومینو وار تمام بانک های دیگر را تحت تاثیر قرار می دهد. این اثر در مرحله بعدی به بورس می رسد و بحران جدیدی را در آن جا آغاز می کند.
به قول یکی از دوستانم که در آمریکا کار تخصصی مدیریت مالی می کند مدیران بخش مالی بیش از این که جسور و خلاق باشند بایند دقیق و محتاط باشند.
نظرات
كامران :
سلام ، خوشحالم كه اين مطلبو نوشتي چون مدتها بود دل دل مي كردم كمپين تبليغاتي بانك پارسيان رو توي صفحه ام تحليل كنم . خب يه لينك هم مي شه به مطلب شما داد.
در ضمن اگه تماس نگرفتم فقط به خاطر محدوديت وقت شما بود وگرنه ما ........
كامران - August 12, 2006 11:01 AM
مرتضا :
ممنون ميشم اگر سر فرصت دربارهی اقتصاد رسانهها هم بنويسيد. بهطور خاص دوست دارم نظرتان را در مورد رسانهای مثل راديو زمانه با سرمايهی خارجی بدانم. عزت زياد
مرتضا - August 12, 2006 11:21 AM
مهدي رجائيان و مهدي قاسمي (ق) :
سلام حامد. تو را من چشم در راهم. بابا كجايي. اومدي ايران كلاس برگزار كني فقط؟ مي بينيم كه بالاخره گذر وبلاگت به محل كار ما هم افتاد! با تحليلت موافقيم اما از ما كه در بخش سرمايه گذاري ابن بانك هستيم بشنو:
1- با توجه به شرايط اقتصادي اجتماعي و سياسي كشور بانك از طريق تاسيس يك شركت سرمايه گذاري(شركت ما) هم در بازاراوليه و هم بازار ثانويه وارد شده است.
2- در سرمايه گذاري، پرتفوليويي كه هم متضمن تنوع سرمايه گذاري و هم سودآوري كوتاه مدت ، ميان مدت و بلند مدت است مد نظر مي باشد.
3- در مورد اين كه "کشور ما از حیث وجود چنین متخصصانی و نیز دانش مدیریت کردن آن ها بسیار فقیر است. " هم چندان موافق نيستيم چون حد اقل ما دو نفر را اين بانك دارد كه!! گذشته از شوخي با توجه به طرد بسياري از مديران مجرب دولتي فرصتي براي بنگاه هاي خصوصي پيدا شده كه از بين آنها افرادي كه تخصص نيز دارند را جذب كنند كه شركت ما از اين فرصت به خوبي در حال بهره برداري است. (نمونه اش همين معاون شركت ما كه سابق بر اين معاون وزير بود و سازمان متبوعش در سه سال متوالي به عنوان رتبه ي اول در بين وزارتخانه ها انتخاب شد و نيز از دست خاتمي مرحوم نشان لياقت و مديريت گرفت ) البته ما از شخص خودمون ديگه تعريف نكنيم بهتره!
شاد زي و سلامت.
مهدي رجائيان و مهدي قاسمي (ق) - August 12, 2006 12:07 PM
احمد خطيري :
درود به استاد حامد قدوسي عزيز . بابا کارت درسته الحق که درسات رو فوت آب شديها . کلي لذت مي برم از اينهمه معلوماتت . آقا وقت کردي ببينيمت . به خانواره محترم سلام بروسونيد.
تا درودي ديگر بدرود ...
احمد خطيري - August 12, 2006 01:21 PM
حسینی :
منظورتون از اینکه گفتید خود بانک وارد بازار مالی بشه چیه؟؟ یعنی اینکه سهام شرکتهای دیگه رو بخره یا چیز دیگه منظورتونه؟؟ میتونید بیشتر توضیح بدید؟؟
حسینی - August 12, 2006 03:44 PM
طفل شیر خواره :
عالی بود .کاش از این گونه مطالب بیشتر مینوشتید.
طفل شیر خواره - August 12, 2006 07:19 PM
Arash :
When I read your posts I wonder how illiterate our administration is. It seems, and I know exactly nothing about the stuff you talk about, that economy is actually some science. Then, who makes such huge decisions in Iran? I am afraid people who probably rely most of all on their common sense.
Arash - August 12, 2006 07:24 PM
شیر خواره :
مباحثی مانند مدیریت دینامیک رشد یا متخصصینی که از انها برای سرمایه گذاری نام بردید مر بوط به چه رشته ای میشود؟مثلا به مهندسی صنایع یا اقتصاد یا...؟میدانم کمی سوالم مسخره است ولی نمیتوانم بفهمم از نظر اکادمیک با چه رشته هایی مرتبط است.
حامد: والله در دل بحث مدیریت بنگاه است. حالا افرادش می توانند مدیریت یا اقتصاد یا مهندسی سیستم خوانده باشند.
شیر خواره - August 12, 2006 07:31 PM
سحر شقاقي :
هر روز سم میخوریم تا از درد سرطان و در عنفوان جوانی بمیریم! تعجب نکنید اینها را متولی محیط زیست کشور به من گفت . او در کمال خونسردی گفت که پدر و مادرش از درد سرطان و به علت آلودگی آب و خاک در شمال کشور سرطان گرفته و مرده اند ..........
سحر شقاقي - August 13, 2006 11:15 AM
Reza :
فکر میکنم این "آهسته و پیوسته" روی همه جا کاربرد داره, حتی تو زندگی شخصی و اجتماعی,فقط فرقش با شرکت ها و بنگاه ها تو اینه که اینا یه ابزار قدرتمند به اسم بازاریابی دارن که باهاش تا حد زیادی به مشتری هاشون و روند رشدشون سروسامون میدن
Reza - August 13, 2006 01:22 PM
جيرجيرك :
سلام و خسته نباشي جناب قدوسي. اگر زحمتي نيست يه گفتگويي رو از فريدمن تو وبلاگ لينك دادم و يادداشتي از يكي از بچههاي اهل انديشه هست. دوست داشتم نظر خودت رو هم كنار اين دو داشته باشيم. البته من به خوانندهها قول ندادم كه وقت كنيد و چيزي بنويسين. به هر حال خوشحال ميشم نظر شما رو هم داشته باشم مخصوصن اينكه فريدمن در مورد مساله خاورميانه و نفت و آرش در مورد دموكراسي و نفت گفتن.منتظريم.ببخش كه بي ربط به مطلب بود چون با عجله آمدم تا لينك رو به اطلاع برسونم.مرسي.
جيرجيرك - August 13, 2006 01:48 PM
جيرجيرك :
مطلب رو هم خوندم. به نكته بسيار به جايي اشاره كردي. در حال حاضر كه نرخهاي بهره به صورت دستوري كاهش داده شده كه البته بانكهاي خصوصي زير بار نميرن احتمال ورشكستگي بانكها مخصوصن بانك پارسيان افزايش پيدا كرده كه البته اين هم بر ميگرده به حجم بالاي سپردههايي كه بانك پارسيان از سطح جامعه جمع آوري كرده و حالا با يه نرخ بهره تحميلي بايد سرمايهگذاري بشه. مثل اينكه تو اقتصاد ايران به دليل عدم ثبات قوانين نبايد زيادي بزرگ شد!يا كار بزرگ كرد. الكي نيست كه ريسك سرمايه گذاري تو ايران اينقدر بالاست.
جيرجيرك - August 13, 2006 02:13 PM
مهسا :
با سلام و عرض ارادت
نوشته های قشنگی دارید
میشه به منم سر بزنید؟خوشحال میشم پیام های شما رو بخونم.من شما رو لینک میکنم منم لینک کنید.لطفا
یا علی....
مهسا - August 13, 2006 03:54 PM
جيرجيرك :
شرمنده باز مزاحم شدم. اين لينك كتاب ترجمه شده در نظريه بازيها كه گفتي تو تورنتو ترجمه شده رو اگه لطف كني بگذاري ممنون ميشم قطعن به درد خواهد خورد. در ضمن نگفتي كه پيش نيازهاي مطالعه نظريه بازيها چه سطوحي از رياضيات و چه مباحثي هست. بازم ممنون.
جيرجيرك - August 13, 2006 03:56 PM
سمانه جيز بابا :
الله اكبر! احمدي نژاد وبلاگ نويس شده. زوق زده شدم!
http://alef.ir/index.php?option=com_content&task=view&id=149
سمانه جيز بابا - August 13, 2006 07:45 PM
nikkhah :
سلام. امیدوارم که سلامت باشید.
آقای قدوسی نظر شما راجع به ابلاغیه اصل 44 چیه؟ آیا اونو مفید می دونید. با برخی از بچه های دکترا که صحبت می کردم به دلایل مختلفی این ابلاغیه رو بدون تأثیر می دونستن.
یه مطلب دیگه: هنوز هم لینک سایت دین و اقتصاد مشکل داره. اگر امکان داره تصحیح بفرمایید.
ممنونم میشم
حامد: آقای نیک خواه عزیز راجع به اصل 44 من حرف جدیدی ندارم. در مورد لینک یک بار فرمودید و من تصحیح کردم ولی ظاهرا درست تصحیح نکردم. بازم نگاه می کنم.
nikkhah - August 14, 2006 12:57 AM
:
بنا به دلايل كاملا شخصي از ورشكستگي بانك پارسيان خرسند خواهم شد. در سال 79 مشاور يك شركت تبليغاتي نوپا بودم مدير روابط عمومي بانك به مدير عامل شركت وعده داده بود كه اگر كمپين خوبي به آنها ارائه كنيم كه مورد تصويب مديريت قراربگيرد كار اجراي كمپين به ما داده خواهد شد. من كمپيني نوشتم و به بانك ارايه شد يكسال بعد بانك بخشي از طرحهاي كمپين را اجرا كرد بدون واگذاري حتي يك مورد كار اجرايي به شركت ما.
Anonymous - August 14, 2006 06:54 AM
محمد ثاقب فرد :
سلام. به نظرم سیاستهای پولی بانک مرکزی از قبیل نرخ تنزیل مجدد نرخ ذخیره قانونی و حسابرسان مالیاتی و قانونی و عملیاتی باید مانع این اتفاق برای بنگاهی مثل بانک شوند. نکته دیگر شوکهای سیاسی است که مدیران بانکی ما طی چند سال گذشته خورده اند. تحلیل بانک پارسیان این بود که سیاست ملی حمایت از بانکهای خصوصی است به همین منظور از روشهای جدید افزایش سرمایه و جذب سپرده و پرداخت تسهیلات استفاده کرد.با این حال انتخاب شیوه تهاجمی در مورد بانک پارسیان صحیح است و می توان نتیجه گرفت که آنها کم تر به مدل های محافظه کاری مدیریت مالی توجه کرده اند در نقطه مقابل فکر می کنم مجموعه کارآفرین بیشتر از اصل محافظه کاری و مدیریت ریسک در بازار پول و بیمه استفاده کرده است.
محمد ثاقب فرد - August 14, 2006 08:07 AM
جواد رف :
ببين! صندوق هاي قرض الحسنه آل طاها و محمد رسول الله در اصفهان هم به نظرم يه هميچين تجربه اي داشتند از نظر رشد سريع و بعد زمين خوردن ناگهاني و ورشكست كردن خلق الله. اگه تونستي چيزي درباره شان در بياوري بد نيست. نظرت در مورد اين بانك سامان چيه؟ من دارم تمام سرمايه ام!! رو ميبرم اونجا. اگه اوضاع خوبي نداره زودتر بگو تا بريم پارسيان :)
جواد رف - August 14, 2006 10:51 AM